中国分享经济风潮全景解读报告

2020-02-27 157浏览

1.谨献给所有关注分享经济发展的朋友和所有分享经济的创业者中国分享经济风潮全景解读报告 2016年3月3日
2.前言 - 近两年，分享经济在全球形成了风潮，各国政府大力推进相关产业发展。分享经济有力的促进了国民经济增长，然而，在有关GDP统计中，并没有准确数据，这意味着我国GDP统计存在着一定缺憾。 - 分享经济已经成为我国第三产业发展的引擎，也呈现出影响制造业发展的势头。国内涌现出滴滴出行、途家网和猪八戒网等16家独角兽企业和一大批准独角兽企业，有效的带动了不同行业的发展，未来还有更广阔的空间。 - 我国分享经济发展在世界处于何种水平？分享经济为各行业带来哪些颠覆性创新？分享经济在未来社会的发展趋势？对于这股风潮，我们应该如何加强认识，进而推进行业健康发展？ - 本报告从分享经济这股风潮背后的起源、现状、影响、问题、趋势五个方面进行全局性解读，分析了分享经济风潮为中国经济社会带来的历史机遇和挑战，希望在客观总结的基础上，为上述问题进行一些前瞻性的探讨。
3.风潮源起要素范式
4.我们关注的重点是什么？ p 分享经济：公众将自己的闲置资源，通过社会化平台与他人分享，进而获得收入的经济现象。 - 个人是主流 - 企业/政府萌芽个人分享企业分享 - 三闲：闲置物品、闲置资金、闲暇时间政府分享 - 实现大规模化的“分享” 城市分享公众闲置主体属性基础目的平台收入 - 获取经济收益
5.由此而演化的四种商业范式需方企业供方个人个人企业 B2C B2B “以租代售”的战略转型从消费到生产的分享 C2C C2B 完全竞争市场的回归众包和众筹成为潮流本报告核心关注主体为个人的分享，以C2C和C2B的分享为主
6.普及分享经济对于宏观经济有什么作用？ p 分享经济能够助力供给侧改革，刺激市场需求扩大，是国民经济增长的新引擎。 p 初步估算，分享经济占国内第三产业增加值比例为3.15%。分享经济为服务业增长提供新动能，将服务业变成经济增长的主引擎。提升资源利用率 • 盘活经济剩余资源。经济总量消费能力扩大供给提升消费者购买能力总量分享经济 • 降低物价总水平。 • 降低中介交易成本。扩大总供应供给侧影响 • 供给提供者：从企业到个人。促进收入增长需求侧影响消费意愿培育新的消费增长点 • 无限的社会存量供需匹配。
7.风潮乍现阶段规模动因
8.分享经济发展正步入黄金期 p 从全球来看，分享经济于2008年前后开始高速发展，2011-2014年出现井喷，2016年保持稳步增长态势。萌芽期 2006年之前 -在线二手交易eBay(1995)、在线影片租赁Netflix(1997)、在线雇佣 Elance(1999)等分享经济原型企业出现。 -汽车分时租赁鼻祖Zipcar(2000)、全球第一家P2P网贷公司Zopa(2004)、手工艺品共享网站Etsy(2005)等各类分享企业开始起步。高速成长期 2007-2014 全球分享经济初创企业数量 300 存量企业数量新增企业数量 251 250 206 265 14 45 200 156 50 150 -2008年金融危机之后，创业企业大量出现。 -出行Uber(2009)、短租Airbnb(2008)、跑腿网站TaskRabbit(2008)、同城快递Postmates(2011)、食品共享网站GrubWithUs(2010)等各领域快速发展。 -保持着同比50%左右的增速发展。 100 2015-至今 103 62 50 0 平稳期全球分享经济从金融危机开始快速发展 14 22 37 53 41 25 15 7 6 4 4 3 1 1 8 7 1 2 0 1 2 0 1 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 -海外分享经济于2015年进入平稳发展期，从初创企业数量上看，接近 2009年水平。 -相比金融危机之前，仍保持着快速增长态势。数据来源：Crowd Companies（截止2015年9月），腾讯研究院整理
9.我国分享经济正在爆发：井喷 p 分享经济在我国的发展，从整体上晚于海外3年多。 p 许多分享经济企业于2011年前后开始创建，2014年开始井喷，目前处于分享经济发展的黄金期。 2010年之前零星萌芽 -猪八戒网成立于2006年，273二手车成立于2003年，P2P借贷信而富成立于2005年等。 -…… 中国典型分享经济初创企业数量存量企业数量 140 2011-2013年起步期 -2011年，途家网，蚂蚁短租等成立， P2P借贷陆金所成立。 -2012年现象级企业-滴滴成立。 -2013年全国首家众包快递企业人人快递成立。 -…… 120 23 100 2014年开始井喷 80 2014年-至今黄金期 44 60 11 40 -2014年多个领域全面开花，新增企业数量同比增长3倍。 -私厨起步，股权众筹起步，C2C二手车平台增加，办公共享增加，个人服务大量出现。 -2015年二手物品网站快速发展起来。新增企业数量 20 0 100 13 15 3 16 16 2010 2011 31 2012 45 2013 56 2014 2015 数据来源：公开资料，腾讯研究院整理
10.黄金期：经济发展潜力巨大 p 据腾讯研究院初步测算，分享经济2015年在全球的市场交易规模估测8100亿美元。对比英国和美国，分享经济在中国对于经济的整体拉动作用还存在较大发展空间，未来有望成为我国经济增长的新动能。分享经济市场规模对比市场规模（亿美元） 6000 5000 p 2015年中国分享经济规模约为1644亿美元，占GDP的1.59%。 p 英国分享经济2013年已占GDP 的1.3%，并预测五年之内达到GDP的15%。 p 美国分享经济2014年已经占到GDP的3%。 3.00% 占GDP比重（%） 3.0% 5000 2.5% 4000 3000 1.59% 1.30% 2.0% 1.5% 1644 2000 1000 3.5% 1.0% 0.5% 328 0.0% 0 英国美国中国数据来源：公开资料，腾讯研究院整理
11.黄金期：资本投入规模翻40倍 p 据Crowd Companies 统计，2008-2015年，全球分享经济企业融资交易次数达到800余次，融资总规模近270 亿美元，年融资规模翻40倍。资金投入领域以出行和空间领域（租房/办公空间等）为主，也是独角兽企业诞生较多的领域。世界分享经济领域融资额全球分享经济各领域融资额金额（亿美元） 160.00 142.06 140.00 金额（亿美元）出行 175.8 空间 120.00 100.00 46.2 金融 84.98 20.7 80.00 服务 60.00 物品 40.00 教育 6.1 物流 5.1 20.00 3.61 1.03 3.45 6.35 2008年 2009年 2010年 2011年 8.07 2012年 18.19 0.00 2013年 2014年 2015年数据来源：Crowd Companies（截止2015年9月），腾讯研究院整理 13.8 9.8 食品 1.4 健康 1 0 数据来源：Crowd Companies（截止2015年9月），腾讯研究院整理 20 40 60 80 100 120 140 160 180 200
12.黄金期：社会普及潜力巨大 p 分享经济使个人参与到社会化大生产中，促进了以创业者为主体的个体经济崛起，形成对大众创业、万众创新的有效推动。分享经济参与人口及比重中国参与分享经济的人口规模庞大，但占总人口比重差距明显，普及率还有待提升 • • 350 比重（%） 45% 300 40% 33% 35% 250 200 之和的两倍，总规模近3亿人。 150 从分享经济参与者占总人口比重来看，中国 100 大的39%。参与人数（百万） 300 参与分享经济的人口规模，我国是英美两国只有22%，低于英国和美国，远远不及加拿 39% 50 30% 25% 22% 25% 20% 105 15% 10% 14 16 5% 0 0% 加拿大英国美国中国数据来源： Vision Critical 调研（2015），Nesta 调研（2014），腾讯研究院整理
13.黄金期：分享经济独角兽企业崛起 p 在全球估值最高的独角兽TOP20中，分享经济企业独占七席。 p 我国分享经济相关的独角兽企业超过16家，覆盖八大行业。中国独角兽企业全球独角兽TOP20 独角兽 Uber 小米 Airbnb Palantir Technologies 新美大陆金所 Snapchat Flipkart 滴滴快的 SpaceX Pinterest Dropbox Wework DJI Innovations Theranos Spotify Snapdeal Lyft Intarcia Therapeutics Olacabs 最新估值 510亿美元 460亿美元 255亿美元 200亿美元 180亿美元 180亿美元 160亿美元 150亿美元 150亿美元 120亿美元 110亿美元 100亿美元 100亿美元 100亿美元 90亿美元 85.3亿美元 65亿美元 55亿美元 55亿美元 50亿美元数据来源：CB insight (2016-3-2)， IT桔子（2015），腾讯研究院整理独角兽最新估值陆金所 180亿美元 P2P金融滴滴 150亿美元出行 Uber 中国 75亿美元出行神州专车 35.5亿美元出行今日头条 28亿美元自媒体猪八戒网 15亿美元专业/个人服务挂号网 13亿美元医疗好大夫在线 13亿美元医疗途家网 12亿美元短租沪江网 10.4亿美元教育魔方公寓 10亿美元长租 VIPABC 10亿美元教育达达配送 10亿美元物流有利网 10亿美元 P2P金融信而富 10亿美元 P2P金融唱吧 10亿美元自媒体数据来源：IT桔子（2015），腾讯研究院整理
14.黄金期：准独角兽的壮大 p 估值超过10亿元的分享经济相关企业也超过30家，累计估值金额超过700亿元。 p 其中近1/3集中在出行和金融共享行业。 6 5 中国准独角兽企业行业分布（估值>=10亿元） 5 5 4 4 4 4 4 3 3 2 2 2 1 1 0 金融准独角兽代表企业 ü 人人贷51亿 ü 积木盒子25亿 ü 天使汇25亿 ü 投哪网11亿 ü 理财范10亿等出行 ü 易到用车60亿 ü e代驾-50 亿 ü 嘀嗒拼车 -20亿 ü PP租车18亿 ü 凹凸租车15亿自媒体 ü 龙珠直播13亿 ü 36Kr-10 亿 ü 虎扑体育网 -20亿 ü 蜻蜓FM10亿教育二手 ü 51talk-20 亿 ü 轻轻家教 -20亿 ü 阿凡题18亿 ü 跟谁学15亿 ü 百姓网40亿 ü 人人车31亿 ü 273二手车-17亿 ü 瓜子二手车-10亿物流 ü 罗计物流36亿 ü 爱鲜蜂20亿 ü 物流QQ -10 亿 ü 宅米-10 亿长租/短租 ü 住百家25亿 ü 小猪短租15亿 ü 蘑菇租房 -10亿专业/个人服务 ü 河狸家美甲-19亿 ü 荣昌e袋洗-12亿医疗 ü 春雨医生 -15亿 ü 杏仁医生 -10亿办公空间 ü 优客工场20亿数据来源：IT桔子（2015），腾讯研究院整理
15.BAT已在分享经济领域抢得先手 p 不完全统计，BAT在分享经济领域的关注点，已经从出行共享扩大到二手、专业/个人服务、教育、P2P网贷、自媒体和众包物流等领域。分享经济领域腾讯阿里百度出行 Lyft、滴滴快的 Lyft、滴滴快的、接我云班车 Uber中国、天天用车、51用车二手人人车、天天拍车、转转（58同城）淘宝闲鱼（自有业务）百姓网专业/个人服务荣昌e袋洗 365翻译、溜溜宠物荣昌e袋洗教育疯狂老师 VIPABC 沪江网、百度传课（自有业务） P2P网贷人人贷蚂蚁金服（自有业务）宜人贷自媒体微信（自有业务）、龙珠直播、喜马拉雅FM、斗鱼TV 优酷土豆、微博百度百家（自有业务）物流物流QQ货车帮、人人快递网、G7货运人菜鸟物流（自有业务）医疗挂号网、妙手医生阿里健康（自有业务）数据来源：IT桔子（2015），公开资料，腾讯研究院整理
16.黄金期的红利还能享受多久？ p 全球经济处于疲软周期，在全球GDP增速不超过5%的情况下，分享经济一直保持着良好的发展势头。 p 我国GDP增速自2010年之后持续下行，2015年GDP增速收于6.9%，未来5年将保持新常态发展，分享经济发展大有可为。全球及美国GDP增速 5.00% 全球GDP增速美国GDP增速 4.00% 中国GDP增速 16.00% 3.00% 12.00% 2.00% 10.00% 1.00% 8.00% 0.00% 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 -1.00% 4.00% 2.00% 分享经济自2008年前后开始高速发展 12.68% 9.63% 10.45% 9.12% 9.30% 7.65% 7.67% 7.40% 6.00% -2.00% -3.00% 14.16% 14.00% 6.90% 我国GDP增速自10-11年开始持续下行，12年下跌至7%水平，与我国分享经济起步同步 0.00% -4.00% 2006年 2007年 2008年 2009年 2010年 2011年 2012年 2013年 2014年 2015年数据来源：世界银行，腾讯研究院整理数据来源：国家统计局，腾讯研究院整理
17.引领黄金期发展的三大技术领域 p 智能手机通过移动互联网技术，将个人交易、金融支付和社会交往连接到一起，使得分享经济得以大规模实现。未来新兴技术的发展，将会引领分享经济向着新的模式演变。成熟技术基础设施新兴技术引领智能手机普及 2008年苹果IOS和安卓系统开始普及，与分享经济爆发期同步。智能手机普及使基于LBS的按需匹配实现，随时在线按需使用。虚拟现实虚拟现实技术让用户身临其境，在游戏等娱乐产业已崭露头角。目前在分享经济所涉及的自媒体视频直播领域，已有萌芽。移动在线支付移动支付用户也随着智能手机的普及快速发展，使线上信息分享拓展到线下服务分享，使分享从网络分享的公益行为具备成为商业行为的条件。数字货币随着区块链技术发展，央行未来推出数字货币，支付手段更加便捷和安全，分享经济发展将得到进一步规范。大数据和云计算基于大数据和云计算形成的信息枢纽，使供需方的海量碎片化资源进行高效整合和精准匹配，使分享经济向平台化规模化发展。社会征信全面社会场景下的信用数据高效互通和整合，使信任关系基于有效数据实现理性信任。
18.推动中国分享经济持续发展还有三大有利条件中国会接受分享经济提出的普适价值观念城镇化： • 城镇人口规模快速扩大，将突破城镇既有的服务承载能力，必需将分享经济作为补充和替代。使用而不占有从过度消费到够用即可老年人具备大量的闲置资源，必然要通过分享经济激活。习俗化： • 《 What's Mine Is Yours》作者Richel Botsman 《The Mesh：Why The Future of Business is Sharing》作者 Lisa Gansky 闲置就是浪费老龄化： • Airbnb首席执行官Brian Chesky 100% 80% 60% 消费习俗逐渐形成。当越来越多的消费者 40% 已经习惯了手机打车的时候，人们很难退 20% 回到过去排队等车的模式中。美国分享经济下社会观念的转变 81%：分享比占有更省钱 57%：使用是一种新的占有 76%：分享有利于环保 43%：占有变成负担 0% 数据来源：PWC调研（2014），腾讯研究院整理
19.风潮影响行业创新机会转型
20.分享经济开创互联网经济的新业态 p 国内分享经济风潮，已经席卷10大主流行业，超过30个子领域，有力的推动了行业创新。出行分享空间分享美食分享金融分享二手交易物流众包服务众包医疗分享教育分享自媒体新兴市场专车短租厨师上门 P2P借贷二手车同城快递威客模式在线问诊 K12教育文字物品出租爱大厨好厨师陆金所人人贷美食寄售股权众筹二手消费品天使汇大家投淘宝闲鱼 58转转滴滴专车拼车嘀嗒拼车小猪短租途家长租自如友家觅食人人车瓜子二手车达达人人快递同城货运一号货的罗计物流代驾/巴士停车位家庭厨房跨城快递 e代驾滴滴巴士丁丁停车回家吃饭我有饭空间客车猪八戒行家网个人服务您说我办丸子地球春雨医生好大夫在线多点执业名医主刀医生上门预健科技阿凡题跟谁学百度百家虎嗅久物视频通信分享章鱼TV 平安wifi 达人顾问音频定制商品在行自得喜马拉雅FM 企鹅FM 手工客远程外教 VIPABC 租车租赁宝驾租车 PP租车高速成长之后大规模跨界以租代售风头正健私厨外卖登入大雅之堂闲置资金分享，中美发展极不相称二手物品电商巨头伏兵四起众包物流将成为电商的标配大规模兼职服务从企业流行到个人请专家看病不用挂号异国授课与达人顾问二手交易内容创业成为潮流在线雇佣新兴领域萌芽绽放
21.分享经济10大主流行业呈现三大梯队发展第一梯队：高速成长共享金融和共享出行，占据分享经济总体市场份额90% 以上 P2P借贷和股权众筹第二梯队：成长初期短租、二手交易、专业/个人服务和众包物流市场规模达百亿级别，是分享经济的中流砥柱第三梯队：萌芽期自媒体、教育共享、私厨、医疗共享处于市场快速发展的萌芽期各领域独角兽举例出行共享短租二手物流专业/个人服务教育私厨医疗自媒体数据来源：公开资料，腾讯研究院整理
22.新现象：闲置资金分享，中美发展极不相称 P2P借贷市场规模 P2P借贷美国两家公司主导，而中国有3千多家 •中国P2P网贷市场体量巨大，2015年国内P2P借贷规模达到1499 •据沛丰中国分析，美国P2P市场由Lending Club和Prosper主导，亿美元，据沛丰中国测算，约为美国P2P借贷市场规模的7倍，占英国前五家P2P占据80%市场。我国分享经济总规模的比重约为91%。 •中国P2P借贷公司已经达到3491家。其中，前五家P2P仅占市场 •美国P2P借贷，占美国分享经济比重约为4%。份额约20%，市场集中度不高；问题平台896家，约占总量26%，风险系数增加。中美分享经济市场结构对比 6000 P2P借贷总量5000亿美元问题平台类型其他行业 4800亿美元 3000 提现困难平台占比29% 问题平台数量 896家 96% 总量1644亿美元 2000 145亿美元 8.8% 1499亿美元 91.2% 1000 0 经侦介入平台占比1% 停业平台占比15% 5000 4000 中国P2P网贷平台数量 200亿美元美国 4% 跑路平台占比 55% 正常运营P2P平台数量2595家中国数据来源：沛丰中国（2015），公开资料，腾讯研究院整理数据来源：网贷之家，盈灿咨询（2015），腾讯研究院整理
23.新现象：高速成长之后大规模跨界 p 按需出行，颠覆了传统出行市场，成为仅次于共享金融的第二大行业。 p 滴滴成为行业代表性企业，在高速成长之后，围绕出行场景，构建跨界生态体系。三大方式：营销跨界业务跨界平台跨界（开放SDK接口）出行+医疗出行+地产与阿里健康、名医主刀合作 “一键呼叫医生上门” 与乐居、觅房等地产平台合作“打车看房” 出行+金融与招行合作汽车金融，为滴滴司机提供购车分期服务出行+…… 出行+旅游出行：专车—拼车—代驾—巴士—试驾滴滴推出开放平台，目前接入的应用总数已达 300家与马蜂窝合作“胡同专车” 上门接驾及胡同写真出行+酒店出行+餐饮入股饿了么，并与餐饮业合作“一键叫小龙虾” 出行+手艺人与河狸家合作打造“万圣搞鬼造型专车”活动滴滴与华住酒店集团达成战略合作，在酒店APP平台上增加“专车优享”入口
24.新现象：以租代售风头正健 p 长租公寓、创客空间、短租平台的风潮出现，为住宅市场、非住宅市场等各类房地产去库存提供了有效路径。房地产去库存需求急迫 •据国家统计局2015年12月数据显示，全国商品房待售面积已增至71853万平方米，按照我国人均住房面积30 平方米计算，待售住房可供2390多万人口居住，这已短租 •国内在线度假租赁市场规模超过百亿， 2012年到2015年的增长速度大于300%。 •市场格局相对集中，独角兽途家和小猪短租两个轻重模式的代表，占据着整体市场份额近50%。长租 •长租公寓主要包括集中式和分布式两种模式，其中分布式公寓例如蘑菇公寓，从个体房东获取房屋，进行包租运营。集中式公寓，例如独角兽魔方公寓，YOU+等。经超过2015年末北京市常驻人口总和。各类商品房待售面积分析待售面积（万平方米） 50000 45000 40000 35000 30000 25000 20000 15000 10000 5000 0 同比增长率 30.00% 45248 24.70% 24.60% 25.00% 以租代售的三种玩法 20.00% 15.00% 11.20% 14664 10.00% 5.00% 3276 0.00% 住宅办公楼商业营业用房数据来源：国家统计局（2015年12月），腾讯研究院整理共享办公 •共享办公能够盘活非住宅市场的房地产库存，促进双创。其中优客工场估值20亿元，成为准独角兽。腾讯推出众创空间，打造立体化全要素创业孵化器。
25.新现象：二手物品电商巨头伏兵四起 p 近年来，二手物品交易需求逐渐旺盛，市场空间巨大，但是尚未出现领军企业。 BAT角逐综合性二手交易市场淘宝闲鱼和京东拍拍二手依托各自网购平台，用户可以一键转卖二手物品 58转转依托58同城的在线二手信息发布网站，从信息切入交易百度投资百姓网-分类信息广告平台，目前已估值40亿元二手车交易市场准独角兽扎堆 ü 易观智库数据显示，2015年二手车电商平台交易规模达到101.2万辆，增速近70%。 ü 据IT桔子显示，C2C二手车人人车（31亿元）、瓜子二手车（10亿元）、 273二手车（17亿元），其他模式车猫二手车（65亿元）、优信二手车（65亿元）等多个二手车交易平台成为独角兽或准独角兽。二手电子回收潜力大生意 ü 据中新网数据显示，我国每年产生约3.7亿部废旧手机，当前废旧手机回收市场规模约为92亿元。 ü 以“爱回收”为例，是一家二手电子设备C2B交易平台，用户向平台提交旧设备，经过平台方的质检评估后，由数十家持牌的回收商进行竞价。二手奢侈品交易潜力萌芽期 ü 据贝恩咨询显示，2011年到2015年国内可流通的二手奢侈品存量在 3000亿左右。胖虎成立于2015年，主打C2B2C闭环二手奢侈品交易，平台提供鉴定报告，获得天使轮投资。
26.新现象：大规模兼职服务从企业流行到个人传统威客模式新兴私人服务企业享受的“服务” 个人享受的服务 •企业虚拟化运作：传统的“全员雇佣，场地办公”模式已经 •长尾化的私人服务井喷：分享经济为更多的个人服务者提供过时，企业可以突破地域，行业或专业等因素限制，更加自由了就业机会，各类聚焦于细分领域的C2C私人服务平台，使拥灵活的获取所需专业人才，向着虚拟企业的运作模式转变。有各类技能和兴趣及碎片化时间的劳动力资源得到有效解放，使用户的个性化和便捷化等需求得到充分满足。国内专业服务企业猪八戒晋升为独角兽专业威客创意创意资⾦资⾦不仅是威客领域，任何有兴趣和技能的个体都可以通过这种众包服务成为企业的虚拟员工，例如 Wonolo，面向企业提供临时工招募，帮助企业灵活配置与调遣人力企业任务私人服务类型代表企业私人助理服务提供 “跑腿” 服务私人导游提供出境游的本地向导服务私人美甲师/化妆师提供手艺人的按需上门服务私人管家提供 “小e管家”送衣物服务私人看护提供面向老年人的看护服务
27.新现象：众包物流将成为电商的标配 p 众包物流，以基于LBS的社会化众包方式，解决传统配送速度慢，成本高，配送不到家等弊端，打通O2O电商配送的最后一环。众包物流总体市场近百亿规模，独角兽开始出现。 C2C+电商第三方众包物流平台 C2B典型模式 •人人快递是最早一家众包物流企业，主要面向个体，提供“定时取”“帮我买”等服务，将社会化物流与社会化销售相结合。 •达达配送面向中小型商户，配送员基于 LBS进行抢单—取货—送货服务。日订单超过150万单，最新估值已跻身独角兽。工作证信息包裹信息用户发布信息物品运输位置信息和预计送达时间 APP平台抢单推送订单自由快递人依托自身订单体量，快速领跑市场自建+众包物流模式电商平台社区电商模式 •电商平台逐步开放配送平台，作为自建配送队伍的社会化运力补充，主要服务自身电商业务，例如百度外卖、美团众包、饿了么蜂鸟、京东众包等。 •爱鲜蜂以“互联网+便利店”方式主打社区电商，爱鲜蜂提供平台和部分货品，便利店接单，配送到用户手中，实现“1小时” 闪送。饿了么蜂鸟，上线一周后日订单突破50万单美团外卖众包，上线一周日订单突破10万单成立1年时间，日订单稳定在10万单以上，月流水超过1亿元，最新估值超3亿美金。
28.新现象：内容创业成为新潮流传统自媒体平台新兴自媒体平台文字自媒体音频自媒体视频自媒体内容创业者电台主播视频主播文字自媒体平台主打“资讯/评论”等原创内容音频自媒体平台主打“微电台” 视频自媒体平台，实现实时在线视频解说和互动。目前以草根主播为主，未来将逐步形成PGC为主， UGC为补充的运作机制。体育主播几大主流方向针对体育赛事进行直播互动，2016年以 3 亿元的价格被乐视体育收购，成为旗下UGC直播平台。目前体育主播数量已超2000人，C端日活用户过300万。游戏主播电子竞技的庞大用户和游戏爱好者特有的忠诚度，使得游戏主播得到迅速发展。斗鱼TV成立于2014年，运营1年时间已有38万个主播，1千万的日活跃用户。龙珠直播估值 13亿元，成为准独角兽。秀场主播秀场主播通过个人秀收获粉丝馈赠的礼物，实现虚拟产品的售卖和分成。国内YY于2012年赴美上市，上市时注册用户达4亿。六间房，于2015 年作价26亿登陆A股。微信公众号活跃订阅号有近200万，较2014年同期增长了80%，其中原创认证4万多家。蜻蜓FM, 拥有 12000名专业主播，独家签约超过3500 位，平台估值超过 10亿元，成为准独角兽。音乐主播依托唱吧社区，开展国内知名主播以及众多唱吧红人的实时互动直播间业务。向亿级用户量迈进，目前已估值65亿元。
29.新现象：异国授课与达人顾问 p 分享经济在教育行业，改变了教育资源在时间和空间上的不均衡，传统分享经济模式拓展了教育资源的增量市场，提升供需匹配效率，而新兴的分享经济模式则关于教育方式的创新，例如远程实时互动、私人社交色彩的咨询等。传统分享经济新兴分享经济 K12家教模式——形式传统但是市场潜力大远程外教的实时互动教学 •在线课程分享/答疑—— •远程私人外教—— 沪江网的CC课堂，个体可以在平台上开放视频课程。平台整合海外兼职外教，利用其闲置时间，通过网络对于中国沪江网整体估值67亿元，跻身独角兽。阿凡题引入公立学校老师兼职答疑，估值18亿元。 •线下私人面授—— 学生进行一对一远程互动授课，主要以语言教育为主。VIPABC 还推出“随选专家”理念，从语言教育，拓展到各类课程。 VIPABC估值65亿元，跻身独角兽。51talk估值20亿元，为准独角兽。提供家教老师的搜索和一对一上门面授服务，供方社交+咨询的达人顾问为专业教师兼职或者有技能和兴趣的个体。轻轻家教和疯狂老师估值均超10亿元。 •知识达人模式—— •线上+线下结合—— 平台吸纳各行各业高质量的行家用户，例如职场专家、高考状两种模式结合，完成线上知识获取、答疑以及线下服务的闭环。跟谁学估值15亿元，为准独角兽。元、海外名校才子等，为用户提供针对性的答疑解惑和建议。目前该领域平台还处于起步阶段，尚未出现大体量企业。
30.新现象：私厨外卖登入大雅之堂 p 私厨市场主要包括社交饭局的到店服务，私人厨师上门的家政服务拓展，美食寄售的电商服务，私厨外卖的O2O 外卖服务四种模式，整体市场处于培育期，尚无巨头出现。其中以高频+刚需为主打的私厨外卖服务成为发展的新风向标。私厨外卖可切入的潜在市场空间巨大各类玩家从不同角度切入私厨外卖市场 •据易观智库统计，2015年中国互联网餐饮外卖市场规模达到 ① 创立开始，就主打私厨外卖平台 457.8亿元人民币，其中百度外卖、饿了么、美团外卖占据市 • 4000多名家厨，用餐用户超过10万人。场份额85.8%，三家处于主导地位。 •因为市场体量庞大，巨头之外14.2%的市场份额也约有65亿元的市场规模，可供私厨外卖切入的潜在市场空间巨大。 2015Q4互联网餐饮外卖整体市场交易份额 14.20% 33.10% ② 从C2C美食电商切入美食外卖 • 百度外卖饿了么 33.70% 美团外卖其他觅食，在非刚需的手工美食寄售模式外，推出“红星午餐”,聚焦于邻里共享的白领订餐市场，推动关联销售。觅食平台已聚集50万用户，1.5万手工美食家。 ③ 从厨师上门烧菜转型到中央厨房外卖 • 19.00% 回家吃饭，全国最大家庭厨房共享平台，成立一年多时间，已具备烧饭饭从厨师上门服务转型到外卖服务“味蕾”，将厨师集中于中央厨房，提供外卖服务，复购率达到25%-30%。 ④ 从社区众包洗衣切入到社区外卖 • e袋洗从“小e管家”拓展到了“小e管饭”，将充分整合社区的私厨资源提供外卖服务，开始O2O横向布局。 ⑤ 从美食社区切入半成品食材外卖 • 国外半成品食材订购服务商 Blue Apron已估值达到20亿美金，跻身独角兽。豆果美食上线电商平台“优食汇”,半成品食材销量占比很大。
31.新现象：请专家看病不用挂号 p 不仅医生可以在空余时间分享基本的问诊服务，还可以选择多点执业或上门服务等新兴模式，同时医院和诊所的闲置资源可以充分利用和流动，缓解看病难、看病贵的问题，打通移动医疗的线下闭环流程，推进分级就诊制度。传统分享经济新兴分享经济基于传统在线问诊模式的拓展上门服务或多点执业服务 •在线问诊—— •私人医生上门服务—— 春雨医生从在线问诊模式，向线下众包诊所合用户可以基于地理位置，在线预约附近的中医或预健师上门提供服务。作模式拓展，打通线上到线下的全流程医疗服务。 •多点行医模式—— 名医主刀主打移动医疗手术平台，利用互联网模式帮病人精准对接相关领域的名医专家，并与多家医院合作进行按需的医疗资源匹配。成立一年， offline 如需进一步就医为患者预约在线私人医生在线诊断并建立电子档案名医主刀专家以主任和副主任医生为主，累计超过2万名，多个城市随时线下治疗可以调用的公立医院及私立医院的床位均超过1000张。众包诊所春雨私人医生APP 选择固定私人医生在线咨询患者医生 online 医院闲置资源预约诊疗病人名医主刀 APP 收款进行手术匹配医生付款患者
32.分享经济的创业机会分析 p 分享经济创业，在哪些领域更容易些？用户痛点程度大出行分享竞争程度私厨医疗分享教育分享自媒体物流众包专业/ 个人服务二手交易短租创业机会指数 P2P借贷和股权众筹小小市场空间大
33.传统企业如何拥抱分享经济？ 1、转型：以租代售+二手交易 •传统企业顺应分享经济的发展浪潮，主动向分享经济转型，从卖新和卖多向分享型服务转型。 − 汽车厂商，包括BMW，戴姆勒、标致等车企纷纷推出“以租代售”的汽车分时租赁业务。 − 零售商，宜家在瑞典推出在线分享平台，巴塔哥尼亚户外用品公司和eBay合作建立了“共同衣物纤维伙伴关系”平台。 − 地产商，SOHO中国推出共享办公SOHO3Q，万科推出长租公寓万科驿等分享型业务。 2、借力：社会化众包/众筹 •以分享经济的思维，借助社会化力量开展企业运营和筹集资金。 − 3W咖啡通过众筹模式筹集股东会员，wifi万能钥匙股权众筹高达77亿认购额。 − 微软通过Gigwalk任务众包平台召集35个城市的10万人，为它提供商户和餐馆的3D全景图，融入Bing地图数据。 3、资本运作：投资控股/兼并 •传统企业可以通过资本运作，快速进入分享经济领域： − 投资控股：凯悦酒店集团参与豪宅版Airbnb—Onefinestay的4000万美元融资，通用汽车投资RelayRides等。宝马集团投资共享停车初创公司JustPark，超过50万名司机使用其服务。 − 收购：租车巨头安飞士巴吉集团以5亿美元的价格收购号称全球首家共享经济企业Zipcar公司。
34.个人如何拥抱分享经济？ p 个人参与到分享经济，有三种路径：在线租赁、在线二手交易和在线雇佣。在线租赁 -个体在线出租闲置资源，是使用权的分享，强调“使用而不占有” -交易形式：出租、订阅、投资、贷款 -例如出租车、出租房、出租消费品、 P2P借贷和众筹等基于实物资源分享在线二手交易 -个体在线进行闲置资源的交易，是所有权的交易，延长使用时间和使用价值 -交易形式：二手买卖、二手置换 -例如二手车、二手消费品交易等在线雇佣基于认知盈余分享 -个体在线获取非全职的工作机会，是基于自由支配时间、知识、技能等分享 -例如专车司机、代驾、私厨、自由快递人、威客、私人助理、私人顾问、自媒体人等
35.风潮争议未来迫切要解决哪些问题？权益监管
36.如何保护参与者权益？消费者权益如何保障？劳动者权益如何保障？ •分享经济下，供需双方都是陌生的个体，无企 •分享经济提供了大量的就业机会，促进了隐性业实力背书，平台快速发展的同时也带来信任就业和自由职业者的规模化发展，而这种非传的风险统雇佣的劳动关系，脱离社会保障安全网，争 •如何能够保障消费者在分享过程中的权益，是议发生难以维权，对于这种逐步成为就业新趋对于分享经济发展的核心挑战势的新型劳动关系该如何保障？拼车服务不好的体验 50.00% 40.00% 80.00% 39.90% 30.00% 私厨服务最担心的方面 69.10% 60.00% 23.20% 20.00% 19.80% 15.80% 22.50% 33.20% 40.00% 21.80% 18.90% 预约不便食品安全 20.00% 10.00% 0.00% 0.00% 不安全速度慢预约不便使用局限其他生人不信任其他数据来源：企鹅智酷（2015），腾讯研究院整理争议解决方向 ① 大力发展征信市场，构建一套全社会统一的信用系统 ② 建立社会保险福利机制，为消费者和劳动者提供必要的保险和福利
37.如何实现管理与发展的平衡？准入机制分享经济企业准入机制远低于传统行业经验借鉴加州模式——加州公共事业委员将网约车平台作为新的公司类型“交通网络公司(TNC)”进行监管。由TNC购买运营牌照，无需个体司机办理，平台进行司机背景审核。 •例如出行领域的专车司机与出租车公司司机、短租领域的个体房东与传统酒店业、私厨领域家厨端与餐饮从业者相比，无需获取各类政府/ 法案规定的许可证，更多是通过在线注册的方伦敦模式——伦敦政府将网络预约出租车纳入既有的《约租车法案》进行监管，专车平台、司机和车辆三方都向政府申请准入许可证，才可以运营。式，由平台进行审核。税收监管分享经济平台及个体的纳税尚不明确 • 英国商务部提出简易性税收计划建议，借鉴英国税务海关总署和财政部经验，设计共享经济税收指导，建立在线纳税计算器，帮助有纳税责任的用户计算其在分享经济服务工作中的应纳税额。 • 2015年前3个月波特兰、阿姆斯特丹、芝加哥、华盛顿等7个地区开始授权Airbnb向房主代收酒店税。国内途家平台上出租房间均由工商注册，按照住宿业来纳税，途家平台帮个体房东代缴后再将租房收入发放。 •对于分享经济平台按何种税率纳税，个体参与分享经济除了平台抽成外，是否需要为所得收入纳税，尚不明确。 •
38.风潮走势未来发展趋势如何？个体企业政府城市
39.分享经济的推演 p 腾讯研究院认为，分享经济将按照以下五大路径进行演进。 p 目前处于个人闲置资源分享阶段，正在向企业和政府闲置资源分享阶段演变。高速成长成长初期 − 以个体为基本单位。 − 以企业为基本单位。 − 个人通过平台进行闲 − 企业整合企业闲置资源置资源的分享。 − 例如出行、短租、私厨、二手等。进行分享。 − 例如企业间的二手交易、租赁等。整个城市的闲置资源政府和公共服务闲置资源企业闲置资源个人闲置资源局部萌芽 − 政府牵头。 − 主导政府及公共服务资试点出现例如政府采购分享型服务，政府闲置资源分享，分享型公共交通等。未来 − 全社会。 − “分享经济带来了一场改变人类生 − 以城市为单位。 − 由政府统筹整合整个城活方式的资源革命，个人用户将在市的闲置资源和分享主边际成本趋于零的条件下越来越多体。地通过协作生产、消费和分享自己除公共服务的分享之外的商品和服务，这就带来了经济生，还会统一规划发展各活的全新组织方式，将会超越传统行业分享企业的布局。的资本主义市场模式。” 源开放共享。 − 全社会的闲置资源 − ——杰里米•里夫金现在未来3-5年未来5-10年未来10-20年未来50-100年
40.企业闲置资源分享——从消费到生产的“以租代买” p 企业闲置资源分享，主要指企业分享其闲置资产（例如空间/设备等）或产能，实现生产共享和协作双赢。 p 一方面帮助供方企业在资产闲置期间提高收入，另一方面帮助需求企业“以租代买”降低生产运营成本。办公空间共享 − 众创空间当前我国正处于第三次互联网创业热潮当中，新市场主体与新注册企业大量涌现，众创空间平台作为新的创业服务机构，通过资源共享，例如共享空间和分享活动，为创业企业提供更加低成本、高效率的服务。设备共享 − FLOOW2是企业级共享市场，成立于2012年初，针对建筑、运输、农林业企业经营中可能出现的机器闲置状况，FLOOW2提供网络平台，给企业间租用器械和人力提供便利。产能共享 − − − − 卫生系统医疗设备低效利用，42%利用率意味着大多数能力处于闲置状态。 Cohealo为医疗机构提供分析软件，更经济高效的管理和利用医疗设备。集中化排期使用集中化医疗系统资产在线定位和预定设备随时随地按需使用医疗设备分析基于数据获取资产洞察以3D打印设备为核心的众多“微型工厂”，形成分布式3D打印社区，使3D打印的产能共享，形成全球性3D打印协同共享系统。 3DHUBS 成立于2013年，3D打印网络包含超过27500个全球打印服务地点，向超过150个国家10亿的用户提供离家10英里范围内的3D打印服务，服务范围将近世界人口的15%。
41.政府和公共服务闲置资源分享——政府拥抱分享经济 2015年6月29日，中国滴滴快的正式宣布，将在“滴滴企业版”的基础上，根据政府机关客户的不同需求，推出“滴滴政府版”，为取消一般公务用车的政府机关提供出行用车解决方案。 • 收费将采用单位统筹与个人支付相结合的模式。政府机关用户可以自主通过管理后台，为不同部门和级别的公务员设置不同的车型、时间等用车权限。 • 地方政府车改后的剩余的车辆也可以纳入滴滴平台进行管理，优先保障公务用车需求，闲置时服务民用市场。 2010年，英国克罗伊登区理事会通过决议，开始与zipcar 悉尼政府为共享汽车设立了多个专属停车位，合作，让汽车俱乐部成员代替政府车队，并在工作时间为还为消费者给予停车优惠，将“汽车使用共享” 其开辟专用车道，其余时间则允许当地居民参与使用。计划作为 “悉尼2030”的一个重要环节。据悉尼市政府统计，目前全市已经有6.4%的家除了交通领域外，在水电等公共服务领域，闲置资源分享也庭参与汽车共享计划，“汽车使用共享”计划成为可能。Yeloha，波士顿初创企业，使居民之间太阳能电产生的社会效益是成本的19倍。力共享成为现实。而美国加州，SWIIM与美国农业部合作，使农民可以通过平台出租多余的水量。
42.城市闲置资源分享——海外分享型城市已出现海外分享型城市发展大事记 2012.12.31，首尔市制定公布《首尔市共享促进条例》 2012.9.20，韩国首尔市宣布“首尔共享城市”宣言和 “首尔共享城市推进计划” 2013.6，美国市长议会中，由十五位市长包括旧金山市长和纽约市市长等共同发起共享城市计划 2013.6.26，开设了“首尔共享枢纽”(http://sharehub.kr)，汇聚共享相关平台信息 2013.7.1，旧金山将汽车共享车位的使用权延长了6个月，作为对汽车共享计划的支持 2015年，英国商务部的报告中提出对打造分享型试点城市的建议，将利兹市区和大曼彻斯特设为两个分享型试点城市 2015年，英国大曼彻斯特开展数据同步开放项目，当地政府以此更有效地为市民提供公共服务利兹城市：建立共享出行的综合运输系统应用；成立专门理事会。大曼彻斯特郡：政府开放同步数据；提高共享社区功能；发展社区中心。纽约：共享创业空间；支持分享住房；支持共享社会服务。旧金山：共享车位；共享停车场；制定多元化汽车共享发展计划；闲置土地发展农业；闲置空间改造花园；共享占地面积；共享办公室。首尔：共享汽车；共享书架；工具图书馆；共享童装；共享停车场；共享公共设施闲置空间；代际共享住房；为外国游客激活城市民宿；公共WiFi；数据开放广场；首尔照片银行。
43.谢谢
44.原创声明本报告中所有的文字、数据均受到中国法律知识产权相关条例的版权保护。没有经过腾讯研究院书面许可，任何组织和个人，不得将本报告中的信息用于其它商业目的。本报告中的资料和数据来源于国内外行业公开信息的收集和分析、相关企业高管的深度访谈和实地考察，结合腾讯研究院相关分析模型开展。鸣谢本报告调研撰写过程中得到了许多分享经济代表企业的大力支持和帮助，在此表示特别感谢！
45.研究团队：欢迎您与我们交流！张孝荣 Bluce Zhang 腾讯研究院总监曾任中信证券互联网首席分析师，互联网实验室总裁。长期从事互联网研究，专注于网络经济、网络社会、网络空间治理和信息安全，以及前沿创新创业项目。主持过多项政府部门和中概股公司委托的课题项目。著有《第三浪——互联网未来与中国转型》，《第五空间战略——大国间的网络博弈》。邮箱：blucezhang@tencent.com 微信：zhangxiaorong1609 孙怡 Sunny Sun 腾讯研究院高级研究员主要研究领域为互联网新兴产业经济。北京邮电大学管理科学与工程硕士，曾就职于IBM全球企业咨询服务部，长期从事TMT行业的战略分析、产业规划和运营管理等领域的研究与咨询工作。邮箱：sunnyyisun@tencent.com
46.顾问团队司晓 Jason Si 腾讯研究院秘书长法学博士，腾讯集团公共战略研究部总经理，副总法律顾问，腾讯研究院秘书长，国家版权局国际版权研究基地研究员，深圳大学客座教授，兼任中国知识产权研究会、中国版权协会理事，北京大学互联网法律研究中心兼职研究员。司晓博士长期从事互联网产业法律政策研究工作，先后供职于网易、迅雷、腾讯等知名互联网公司，对中国互联网发展中大量涌现出来的法律和政策问题有深入分析与研究思考，具有丰富的实务经验、研究能力和业界影响力。
47.腾讯研究院是腾讯公司设立的社会科学研究机构，旨在依托腾讯公司多元的产品、丰富的案例和海量的数据，围绕产业发展的焦点问题，通过开放合作的研究平台，汇集各界智慧，共同推动互联网产业健康、有序的发展。研究院下设法律研究中心、产业与经济研究中心、社会研究中心、犯罪研究中心、安全研究中心、专利与创新研究中心、“互联网+”创新中心，并设有博士后科研工作站。腾讯研究院官方网站：www.tisi.org 腾讯研究院官方微信：cyberlawrc 我们坚守开放、包容、前瞻的研究视野，致力于如您对本报告有任何问题，成为现代科技与社会人文交叉汇聚的研究平台。请联系blucezhang@tencent.com