2018年11月基金从业《证券投资基金》精选真题

关于股票估值方法， 以下模型和方法属于内在价值法的是( )。

使用内在价值法对股票进行估值， 不同的现金流决定了不同的现金流贴现模型， 股利贴现模型(DDM)采用的现金流是( )。

关于个人投资者的总体特征，以下表述正确的是( )。

 以下关于最大回撤的说法， 正确的是( )。

某投资者通过借入所在证券公司资金购买有价证券的交易方式为( )。

对于交易所上市交易的流通受限股票，按照以下公式确定估值日该股票的价值：FV=S*(1-LoMD)，其中 LoMD=P/S，看跌期权 P 的品种为( )。

 某机构希望在 F 公司盈利较多时，获得较高的股利收益，则一般情况下，该机构应该投资 F 公司发行的哪一种金融工具?( )

关于基金资产估值， 以下表述错误的是( )。

关于战术资产配置， 以下描述错误的是( )。

2018 年 4 月， 港交所放行同股不同权。对于某些大型科技公司，需要不断再融资， 但创始人的股权可能会不断地被摊薄， 而这些创始人又是核心人物， 不愿失去控制权。此次同股不同权改革针对的就是这类公司。“ 同股不同权”中的“ 权” 在这个语境下是指()。

关于上升收益率曲线，以下说法正确的是( )。

以下风险类型不属于投资风险的是( )。

与平均收益率低的基金相比， 平均收益率高的基金的基金经理的投资能力( )。

我国场内证券交易结算费用中，过户费的最终收取方是( )。

久期配比策略( duration matching strategy) 的不足之一是( )。

 一下关于现金流量表的说法， 正确的是( )。

使用内在价值法对股票进行估值， 不同的现金流决定了不同的现金流贴现模型， 股利贴现模型(DDM)采用的现金流是()。

关于各类资本的比较， 以下描述正确的是( )。

假设基于每日收益计算得到的下行标准差为 8%， 一年的交易日数量为 252 天， 年化的下行标准差应为( )。

A 公募证券基金租用 B 券商的交易单元，佣金比率为 0.1%， 由 C 银行托管，2017 年 2 月 14 日在上交所卖出股票金额 2000 万元，买入股票金额 3000 万元。在银行间债券市场卖出债券金额 1500 万元。A 基金次日 10:40 还在深交所综合协议交易平台申报卖出 D 上市公司股票， 该股票当日 13:50 盘中停牌， 14:40 恢复交易。A 基金在深交所协议平台申报的交易可能的确认时间是()。

关于股票的票面价值，下列说法中错误的是( )。

由于资产收益率和净资产收益率，以下表述错误的是( )。

根据中国证券投资基金业协会发布的最新固定收益估值标准， 目前交易所债券一般使用的估值方法是( )。

关于买空交易， 以下表述错误的是( )。

关于衍生工具的特点， 以下表述错误的是( )。

T 公司 2016 年的利润表中，营业收入 15 亿元，营业成本、营业税金及附加共计 10 亿元，销售费用 1 亿元，管理费用 1 亿元，财务费用 1 亿元，没有其他成本费用或营业利润调整项。则 T 公司 2016 年营业利润为( )。

流动性风险管理的主要措施不包括( )。

期货市场的风险管理功能， 以下表述正确的是( )。

Ⅰ.期货交易可以使风险在具有不同风险偏好的投资者直接进行转移和再分配

Ⅱ.期货市场能够提高金融系统抵御风险的能力

Ⅲ.期货交易能够消除金融市场系统风险

以下交易中不需要债券进行质押的是( )。

关于投资政策说明书的制定， 以下说法正确的是( )。

Ⅰ、应考虑投资者的需求、财务状况、投资限制和偏好等因素

Ⅱ、应根据投资者需求变化进行更新调整

Ⅲ、制定投资政策说明书有助于投资者确定切合实际的投资目标

Ⅳ、有助于投资管理人更有效地执行满足投资者需求的投资策略

债券甲面值 100 元， 市场价格 98 元， 期限 5 年， 债券乙面值 100 元， 市场价格 95 元，期限 3 年。对于债券甲和债券乙的到期收益率判断正确的是( )。

利率上升 5%，债券久期是 1.5，那么债券价值( )。

某资产管理公司负责人认为： 每位投资者的需求和自身情况都极有可能随着时间而改变， 定期的客户交流会议是一个询问客户需求、投资目标或者投资限制是否发生变化的绝佳时机， 如果确实发生了变化， 那么投资组合经理需要修订投资策略说明， 并调整投资组合以符合这些修订策略。请问上述观点最可能反映了投资组合管理流程中的( )环节。

 QDII 开展境外证券投资业务，需获得( )批准的境外证券投资业务许可， 同时在( )申请境外证券投资的额度。

某中国内地投资者在 2016 年 1 月 7 日通过基金互认的方式卖出香港基金份额取得的转让差价收入 2000 元整， 应缴纳的个人所得税为( )。

关于债券的凸性， 以下表述最准确的是( )。

证券 a 与 b 之间的相关系数为 0.5，证券 a 与 c 之间的相关系数为-0.5，那么( )。

一个债券面值为 100 元， 票面利率为 5%， 期限为 4 年， 到期收益率为 6%， 则其麦考利久期为( )年。

下列证券中属于银行间债券市场交易的品种是( )。

Ⅰ.中小企业集合票据

Ⅱ.商业存单

Ⅲ.债券基金

Ⅳ.国际机构债券

可供基金进行利润分配的金额为( )。